企业IPO前基础财务工作存在的问题分析
摘要:IPO是指企业初次将自己的股份公开进行销售，募集资金。这对企业而言是拥有特别意义和深远影响的。初次公开上市成功，将会有助于企业改进财务结构、优化企业内部的系统，取得更多的融资机会并能提高社会知名度，继而实现稳步发展。与之同时，企业也能够取得证券市场挂牌交易的权力。依据我国当前证券市场发展的趋向和提交IPO申请的数据可以看出，企业倘若想要成功上市还是有很多困难的，而这此中又大多数是由于财务问题而致使失败的。因此，企业必须透彻地了解自身存在的问题并且采取一系列的措施解决。本文主要分析无锡东旭在IPO过程中存在的部分财务问题，包括：会计基础工作、收入确认以及税务等
关键词：IPO；财务问题；分析；对策；
Analysis of the problems existing in the pre-IPO basic financial work
Abstract:Refers?to?an?initial?public?offering,?IPO?is?the?first?time?for?company?or?enterprise?to?the?sale?of?shares?to?the?public?for?public?and?the?enterprise?or?the?company?is?of?special?significance?and?far-reaching?influence.?The?success?of?initial?public?offering?will?help?enterprises?improve?their?financial?structure?and?optimize?their?internal?systems,?so?as?to?achieve?steady?development.?At?the?same?time,?companies?or?companies?also?get?the?right?to?apply?for?trading?on?a?stock?exchange?or?a?quotation?system.?However,?China's?current?development?trend?and?IPO?application?data?indicate?that?the?probability?of?the?IPO?of?a?company?is?still?relatively?large,?which?is?the?majority?of?the?financial?problems.?Therefore,?the?enterprise?must?take?a?series?of?measures?to?improve?the?financial?system,?to?ensure?complete?detailed?and?reliable?financial?data,?determine?the?enterprise's?income?and?the?actual?profit,?strengthen?financial?awareness,?etc.,?finally?ensure?the?successful?listing?of?the?enterprise,?to?obtain?long-term?development.
Key words:IPO; Financial problems. Analysis,countermeasures,
一、企业简介
无锡东旭通信系统设备有限公司一九九九年在无锡创立， 历经了十九年的市场磨炼。 拥有400余人团队。公司坚持自主研发，拥有23项知识产权，其中发明专利申请2件，实用新型9件，软件著作权12件， 其中得到授权的有发明专利1项、实用新型专利9项。 2012年8月企业被政府认定为“江苏省高新技术企业”；2013年 12月被认定为“江苏省科技型中小企业”；2013年4月，公司被评为无锡2012年度高成长科技型企业等。
公司商品广泛应用于五大通信集团和广电、军事等各大通信网络中。自无锡东旭成立以来，它已经随着通信市场的快速发展，取得了很大的进步。物联网高新技术产品的收入占比超过总收入的80%， 在江苏省内甚至说全国都名列前茅，无锡东旭商品在市场上的占有率达到10%以上。
基于公司较好的市场基础，为了大企业规模，加强商品的竞争力和占有率，帮助企业在转型调整期间不至于因资金问题而导致运营困难等发展战略，无锡东旭于2017年9月入手筹备上市。
二、企业IPO中财务会计的重要性
随着中国经济的快速发展，越来越多的企业已经成功上市，推动了全球经济的发展，提升了我们国家的力量。企业的成功上市将为企业的发展提供更多的方向和机会，这使得许多企业纷纷效仿。然而，在企业在上市初期存在的主要问题多达数百项，特别是在当前市场经济环境中的中国。中小民营企业在发展过程当中缺乏合理的治理结构，注重市场业务的发展而轻视了财务管理的工作。企业财务基础工作常常很薄弱，财务工作刚好是上市中后期最为繁复的部分，因此企业上市在申报的过程当中，很大可能会因为财务问题致使申报失败。就是因为这样，企业在IPO过程当中财务会计的重要性就会更加突出，财务经理这一职在公司当中就更加重要，财务的相关问题同样成了重中之重。
三、IPO关注的财务要点
企业初次在证券市场公开发行股票是一项繁复的工程，需在众多方面达到上市的规范要求，而财务问题通常直接关系到成败与否。很多IPO企业在最后监管部门审核的过程当中会遭遇失败。这其中，由于财务有关的问题致使上市失败的企业占绝大部分。一般来说证监会审核主要关注以下几点：
1、持续盈利能力
企业未来盈利能力是否稳定、合理，已成为更多企业IPO成功与否的“生死线”。企业依据报告期内的生产营运的情况，在能够预见的将来有实力根据既定的目标继续运营下去。在报告期内，企业的业务应该有持续经营的记录，它应该不仅仅存在偶然的交易或事项，而且需要减少对客户的依赖。在繁多上市失败的案例之中，有不少因为持续盈利能力而未通过的企业譬如：华光新材、时代院线等。在规划企业的利润时应当依据客观存在的实际情况，不能脱离现实凭空想象既定的目标。
2、营业收入
营业收入是利润表的重要科目，反映了公司创造利润和现金流量的能力。监管核准部门发布的相关规定中均有营业收入的指标要求。收入部分需要重点关注其完整性，全部的收入是不是均已开票入账，是不是有专门的内部控制对现金收入进行管理，收入的变动与行业发展趋势是否一致等。
3、成本费用
毛利率是近年来IPO审核关注的重点之一，其审核不仅仅会关注收入规模是否逐年增加，更为关注的是公司毛利率的变动以及同行业之间的差异和合理性，而成本费用会对企业的毛利率和利润产生直接的影响，从而影响企业的盈利能力。拟改制上市的企业，其存货与成本内部控制体系和成本核算体系通常较为薄弱，导致成本核算相对混乱，解决历史遗留问题之后，应立即着手进行体系建设、制定全面成本控制的计划以确保企业成本费用控制在可预估的范围中。关于企业成本结构和费用的趋势变动应有合理的原因和解释。
4、会计核算
会计基础工作的规范是企业上市的一条基本原则，会计核算差之毫厘，谬之千里，所以IPO被拒的企业也有很多。在实际工作中往往会有各种各样的往来情况，这就要求财务工作者一定要做出准确的会计处理，因为不当的会计处理很有可能会形成企业上市的实质性障碍，所以不能忽视了会计基础，应该及时根据最新指导调整和规范会计核算。
5、内部控制
毋庸置疑的是，政府及相关机构对企业的内部控制愈来愈严格。在IPO过程中，如果没能够充分的认识和给予高度的重视，内部控制的有效实施是非常困难的。它需要企业管理层和全体员工共同配合的，有利于实现控制目标的过程。企业内部财务控制是IPO的牢固保证，需要引进并建立现代化的管理理念，加强风险意识的注重，积极参与内部控制的建立与施行，并主动承担相应责任和义务。
6、税务问题
税务问题是企业IPO过程当中的要点。在税务方面，中国证监会颁发的上市管理办法规定了：发行人应当依照有关法律法规纳税，各项税收优惠需符合有关法律法规的规章制度，企业的经营成果不存在对税收优惠的巨大依赖。企业执行的税种、税率应合法合规。关于税收优惠，第一要眷注它的合法性，税收优惠是不是属于地方性政策且是不是和国家的规定不相符，税收优惠有无正式的批准文件等等。税收优惠属于地方政策，不符合国家规定的，有必要根据证监会发起人提供的审计政策指导，寻找不同的解决办法。
7、独立性与关联交易
企业要上市，其还应该拥有完备的营业体系和管理机构，具有和直接面向市场独立经营的实力。IPO对于关联交易的审查都非常严格。关联交易，能够提升企业的市场竞争力，也可以降低企业的交易成本，但也有很多负面影响，譬如：内幕交易、利润转移、税负回避、市场垄断等。从理想状况讲，有能力的公司应尽量避免关联交易的发生或尽可能减少发生，但绝对的避免关联交易通常会导致经营受阻、成本增加、竞争力降低。所以，要辩证地对待关联交易，要格外注意以下三个问题，一是要清楚认识关联交易的性质和范围;二是尽可能的削减不重要的关联交易，主动拒绝产生不必要的和不正常的关联交易;三是有必要对关联交易的决议程序和财务处理进行合法、规范和严格的操作。
目 录
摘要、关键词---------------------------------------------------------1
一、 企业简介--------------------------------------------------------1
二、企业IPO中财务会计的重要性---------------------------------------2
三、IPO关注的财务要点 ----------------------------------------------2
四、无锡东旭IPO前所存在的部分财务问题 ------------------------------4
（一）会计基础薄弱的问题---------------------------------------------4
（二） 收入确认的相关问题--------------------------------------------5
（三） 税务相关的问题------------------------------------------------6
五、无锡东旭IPO前所存部分财务问题的应对措施-------------------------6
（一）会计基础薄弱的应对措施-----------------------------------------6
（二） 收入确认相关问题的应对措--------------------------------------8
（三） 税务相关的问题应对措施----------------------------------------10
六、结论-------------------------------------------------------------11
参考文献-------------------------------------------------------------12
参考文献
[1]徐浩明.企业上市成功之路——光大证券对IPO审核要点的解读与案例分析[M].上海：上海人民出版社，2012.
[2]投行小兵.企业上市解决之道[M].北京：法律出版社，2012
[3]朱丹丹.企业IPO过程中若干常见会计问题对策研究[A]，2014
[4]朱华清:.PO财务会计及相关问题探讨[A]，2015
[5]张远录.内部控制与制度设计[M].北京：中国人民大学出版社，2017
