论民营企业融资存在的问题及建议—以江苏万福冶金设备制造有限公司为例
摘要：制造产业一直以来就是我国经济的支柱性产业，对就业的贡献巨大，对市场的繁荣发展起着不可或缺的作用。然而资金短缺问题是我国制造企业发展中所面临的难题，特别在当下国内经济不太景气的情况下，如货币紧缩、出口增速逐步放缓、利润普遍下滑等使得制造行业资金短缺问题变得日益严重化。文章着眼于制造行业现状，首先分析我国制造企业在融资问题上存在的阻碍，由此提出拓宽融资渠道的策略和建议，帮助改善融资难题。
关键词：制造企业； 融资； 渠道策略； 影响因素； 风险
Problems and suggestions on financing of private enterprises--a case study of Jiangsu Hail Metallurgy Equipment Manufacturing Co., Ltd.
Abstract: The manufacturing industry has always been the pillar industry of our country's economy, which contributes a lot to the employment and plays an indispensable role in the prosperity and development of the market. However, the shortage of funds is a difficult problem in the development of China's manufacturing enterprises, especially in the current situation of domestic economy is not good, such as monetary tightening, export growth gradually slowed down, the general decline in profits, manufacturing industry, the shortage of funds has become increasingly serious. This article focuses on the current situation of manufacturing industry, first of all, analyzes the obstacles to the financing of our manufacturing enterprises, and then puts forward strategies and suggestions to broaden the financing channels to help improve the financing problems.
Keywords: Manufacturing enterprises; Financing; Channel strategy; influencing factors; Risk
一、绪论
（一）研究背景和意义
1.研究背景
制造产业是我国国民经济的传统支柱性产业，它关乎着我国的民生，也是在国际竞争上具有明显优势的产业，在我国的出口贸易、民生就业等方面扮演重要的角色，发挥着不可或缺的作用。但是制造产业作为我国的劳动密集型产业的代表，关乎民生，人民的就业问题、劳动力价格上升等一系列问题却随之而来，故而我国的制造工业发展的过程也是艰难曲折，阻碍不断。我国现有的制造企业中，自有品牌大约只占到10％，大部分制造企业都没能建立自己的品牌或者商标。劳动力的整体水平不高，企业内部自主经营管理能力不够，自主创新能力不足，归根结底，其实就是融资渠道狭窄、融资方式过于单一、自有资金严重不足、融资困难这些问题直接阻碍了我国制造企业的发展壮大。在当前经济环境不景气的环境下，由于受劳动力成本提高，价格竞争优势削弱，全球市场需求萎缩、人民币升值等一系列因素影响，导致制造企业的利润空间不断地被压缩，多数的中小企业一直在以微薄的利润艰难的经营，甚至有很多企业坚持经营后亏损严重、资金链断裂而不得不被迫停产，宣告倒闭，对于规模比较庞大的实力较为雄厚的企业情况也是不容乐观，他们也是不断减少产出，缩减规模，利润也是严重下滑。因此，改善制造企业融资现状对于解决制造企业的融资难问题、增强企业经营能力，提升企业价值，创立自主品牌具有重要的意义。
国际方面，全球金融危机的持续影响，2008年之后全球经济低迷，他国的需求大幅下降，对各国进出口贸易打击巨大，这种状况还会持续很久，我国制造企业这类实体经济受国际金融危机的影响是最直接的。
我国制造企业主要依靠的就是内源融资，但受上述金融危机、人民币升值等因素的影响，导致内源融资处处受限，企业无法获得足够的资金来扩大企业规模，发展企业。银行的信贷作为企业外部资金来源主要渠道，实际上这种单一的模式面对现在银行越来越为严苛的限制，对于贷款信用要求的提高，考虑到这些问题，不愿意贷款给中小制造企业，加之银行贷款程序繁琐，等待审批时间比较长，贷款资金无法及时注入企业，导致企业资金链紧张甚至断开而濒临破产倒闭的危险，故而银行也不敢随便给予贷款。
2.研究意义
制造企业正处于前所未有的艰难生存环境，我国民营制造企业的融资方面的问题越来越突出，面临的矛盾也是越来越尖锐，资金的需求巨大，然而受到国际国内经济环境的影响，全球经济不景气，外国制造品进口需求的减少，这自然而然的就导致我国订单减少，出口的减少直接影响了我国制造企业的经营的利润与规模，加之人民币升值，国内劳动力价格上涨，原材料的价格等方面上涨，，企业也就更难盈利了，极大的影响了企业的融资。目前中国是以大型银行为主导的金融机制，这种高度集中的体制下，银行多数都是给大型的企业或者国有企业提供资金贷款，很多的民营企业无法得到资金的支持，最主要的原因是他们规模上，资产上，以及各方面的能力上都无法满足银行房贷的要求，加之这种低迷的环境，这些企业随时面临破产的危险，银行自然也就不愿意发放贷款给这些民营中小企业，民营中小企业本就融资渠道单一的情况之下，国家政策对于这方面又步步紧缩，这无疑是雪上加霜。另外，银行贷款程序复杂，耗时比较久，而申请的企业正面临资金断裂问题，很多时候难以及时资金到位，很可能就会导致企业破产倒闭。中国制造服装行业正处于国际制造产业格局进一步调整，国内产业转型升级的关键时期，融资问题若能得到有效的解决，制造企业必然能够展现出新的活力，解决了融资难题的中小企业凭借其庞大的数量必然能能够给我国经济带来巨大的进步。
二、民营制造企业融资现状
（一）企业融资外部环境影响因素
对于中国这个发展中的经济大国来说，劳动力的供给无疑是巨大的，制造服装产业本就属于劳动密集型产业，对于劳动力的需求也是巨大的，然而近几年劳动力价格逐步上升，劳动力成本过高也给企业带来了巨大的压力。我国的制造服装产业是对外贸易的重大经济支柱，每年我国生产出口的制造品、服装、棉纱等数量都是世界第一位，但由于近几年金融危机、欧债危机，价值人民币升值等持续影响下，我国很多的民营制造企业正面临严重的资金融通问题，甚至于很多企业面临破产的边缘。
劳动力价格上涨，劳动力成本越来越高，这种在国际上的以往的竞争优势已经慢慢削弱，企业要寻求其他的竞争优势。2008年公布的新的?劳动合同法?大幅增加制造行业的劳动成本，合同法中订立的必须为员工购买医疗保险，社保，还有超出的工作时长必须成倍给付加班费等，这都是成本增加的体现。劳动合同法规定必须签订具有法律效应的劳务合同，这使得很多不规范的企业工厂不规范招聘员工的情况得到限制，故而很多本就面临劳动力缺口的企业更加拉大了这个缺口，这也就给企业带来了更大的压力，很多这样的企业在这种状况下面临被市场淘汰的境地。
人民币升值。从2008年开始，人民币对美元汇率升值30%以上，面对这种状况，我国很多民营中小制造企业都在以微薄的利润经营着，甚至很多的企业在亏本经营。人民币的升值会加大企业汇兑风险，直接造成了企业汇兑方面的巨大损失，这很大程度上减弱了出口价格的竞争优势，压缩了制造企业的利润空间，目前的现状就是很多的外贸订单转向了东南亚这些劳动成本低，价格上有优势的发展中以及比较落后的国家，导致了我国很多制造企业有些外贸订单不敢去接的状况，这大大加大了制造企业外贸的压力。
目录
摘要、关键词·····································1
一、绪论
（一）研究背景和意义 2
1.研究背景 2
2.研究意义 2
二、民营制造企业融资现状 3
（一）企业融资外部环境影响因素 3
（二）企业融资内部因素 4
三、江苏万福冶金设备制造有限公司的融资调查分析 5
（一）公司简介 5
（二）公司融资方式和特点 5
（三）公司在融资过程中存在的问题 6
1.企业经营管理不协调 6
2.融资体系不完善 8
3.融资担保体系不健全 8
4.银行贷款体系不健全 9
（四）江苏万福冶金设备制造有限公司融资策略的调整路径 10
1.提高企业经营管理的能力，建立完善的制度 10
2.完善金融体系和经营机制 10
3.完善担保体系 10
4.健全银行贷款融资管理体系 11
四、改善民营制造企业融资问题的建议 11
（一）政策扶持，改善企业经营环境，缓解资金缺乏困境 11
1.针对需求现状完善金融服务，改善融资及经营环境 11
2.加快出口退税，增加企业盈利，降低金融机构融资依赖程度 11
（二）完善金融制度，拓宽中小企业融资渠道，提升外源融资能力 12
1.建立多层次金融机构融资体系，发展中小金融机构 12
2.加强引导民间阳光融资、规范化操作，鼓励民间资本注入金融业 12
3.拓宽制造企业融资渠道，改善融资环境 12
（三）引导企业创新，改善企业微观因素，提升内源融资能力 12
1.开拓新兴市场，优化市场结构 13
2.加强创新研发，优化产品结构 13
3.提升产品附加值，改变经营模式 13
五、参考文献 14
参考文献
[1] 王铁军.中国中小企业融资28种融资方式[M].中国金融出版社，2004.
[2] 常亚平.中国制造产业分析和发展战略[M].中国制造出版社，2005.
[3] 徐晓音.中小企业融资方式选择研究综述及简评[J]. 经济论坛. 2013(22)
[4] 丁秀丽.制造中小企业融资影响因素实证研究[D].上海:东华大学，2013.
[5] 付亚鹰.绍兴中小制造企业融资影响因素分析[D].江西:江西师范大学，2016.
[6] 张丽丽.基于可持续成长观的我国制造企业融资问题研究[D].天津.天津工业大学，2008.
[7] 郭勤.加入WTO后我国制造企业的融资问题研究[D].成都.西南财经大学，2002.
